Mimoburzové investovanie do spotrebiteľského financovania vs akciové indexy
Kým tradičné akciové trhy indexy (ako S&P 500 či MSCI World) a ETF ostávajú základným pilierom majetkového rastu, do popredia sa čoraz výraznejšie dostávajú alternatívne triedy aktív. Svoju pozíciu medzi nimi upevňuje aj mimoburzové investovanie do spotrebiteľského financovania, ktoré predstavuje priamy úverový model.
Hoci sú akciové indexy dlhodobo považované za osvedčený základ investovania, v prostredí ekonomických cyklov a volatility globálnych trhov čelia investori výzve, ako optimálne vyvážiť pomer rizika a výnosu.
Preto je namieste otázka: Ako zostaviť portfólio tak, aby prinášalo stabilný výnos a zároveň dokázalo čeliť trhovým výkyvom? Odpoveďou môže byť jeho rozšírenie práve o mimoburzové investovanie do spotrebiteľského financovania.
Typy rizík a ich riadenie
Pri akciách investor znáša riziko poklesu hodnoty celého trhu, pričom predaj akcií v čase poklesu znamená reálnu stratu. Pri investíciách do spotrebiteľského financovania je kľúčové správne nastavenie skóringu a zabezpečenia pôžičiek, ktoré minimalizujú mieru zlyhania (default rate).
Parameter | Akcie a indexy | Investovanie do spotrebiteľského financovania |
Dominantné riziko | Trhové riziko – cena akcií kolíše podľa nálady na trhu, vývoja ekonomiky, a geopolitickej situácie. | Kreditné riziko – riziko, že dlžník prestane splácať. |
Korelácia s trhom | Vysoká – podlieha globálnemu ekonomickému sentimentu. | Nízka – nepodlieha denným výkyvom trhov. |
Mechanizmy krytia | Rozloženie rizika medzi stovky firiem z rôznych sektorov. | Skóringový systém, diverzifikácia do tisícok pôžičiek a odkup zlyhaných pôžičiek. |
Vystúpenie z investície | Predaj akcií. | Vysplácanie pôžičiek / predaj pôžičkového portfólia inému investorovi za 100% hodnoty zostatku. |
Ako vzniká výnos?
Hlavný rozdiel medzi mimoburzovým investovaním do spotrebiteľského financovania a akciami spočíva v tom, ako a kedy zarábate.
Mimoburzové investovanie od Zinc Euro funguje na princípe úverového modelu s vopred stanoveným úrokom. Investor pomáha financovať stovky až tisícky pôžičiek a na oplátku dostáva pravidelné mesačné splátky. Tie si môže nechať buď vyplatiť alebo ich vie reinvestovať. Výnos je tak čitateľný a do výraznej miery aj dopredu známy.
Naopak, akciové indexy zarábajú najmä na tom, že rastie ich trhová cena. Výnos navyše nie je vopred známy a je priamo závislý od hospodárskych výsledkov firiem a nálady na trhu. História ukazuje, že trhy dlhodobo rastú v priemere o 7 až 10 % ročne, no v krátkodobom horizonte treba počítať aj s obdobiami poklesu. Preto je vhodné do akcií investovať na dlhšie obdobie, zvyčajne 10 a viac rokov, kedy môžu priniesť výrazne vyšší výnos.
Likvidita a investičný horizont
Výhodou akcií je vysoká likvidita. Je totiž možné predať ich prakticky kedykoľvek. Cenou za túto likviditu je však časové riziko. Predaj v nevhodnej fáze, teda keď trh klesá, znamená pre investíciu stratu. Pri dlhodobom investičnom horizonte však akcie a indexy dosahujú vyšší potenciál výnosu.
Pri mimoburzovom investovaní do spotrebiteľských pôžičiek sa kapitál viaže na vopred stanovenú dobu splatnosti pôžičky. Výhodou však je, že istina aj úroky vám prichádzajú mesačne. Tým získavate možnosť pravidelného mesačného príjmu na ďalšie reinvestovanie alebo výber výnosu, ktorá pri investovaní do akcií nie je dostupná. Oproti investovaniu do akcií navyše model spoločnosti Zinc Euro umožňuje výber investície so zachovaním 100% vloženej istiny, takže sa investori nemusia obávať strát na hodnote ich investícií.
Právny rámec a exit
Zásadné rozdiely medzi oboma formami investovania vidíme aj v oblastiach právneho rámca a výstupu z investície.
Kým pri akciách vystupuje investor ako akcionár a znáša prakticky neobmedzenú stratu v prípade poklesu hodnoty, pri investovaní do spotrebiteľských pôžičiek je investor veriteľom. V prípade platformy Zinc Euro platí, že parametre investície
Na druhej strane ale akcie a indexy prinášajú prakticky neobmedzené možnosti výnosu, a to najmä v dlhodobom časovom horizonte. V prípade mimoburzového investovania je výška výnosu limitovaná, keďže je obmedzená výškou úroku pôžičky dlžníka.
Odlišný je aj spôsob vystúpenia z investície. Pri akciových indexoch totiž dosiahnete návrat investície jedine predajom, zatiaľ čo pri platforme Zinc Euro prebieha vystúpenie vysplácaním pôžičiek alebo predajom pôžičkového portfólia inému investorovi za 100% hodnoty zostatku. Za viac ako 11 rokov takto pri platforme Zinc Euro nedošlo ku strate z investície žiadneho investora
Budovanie portfólia
Pri modernom budovaní portfólia nie je cieľom hľadať jedinú najlepšiu triedu aktív, ale zvoliť kombinovanú stratégiu s optimálnou mierou diverzifikácie.
Mimoburzové investície do spotrebiteľského financovania fungujú v portfóliu ako stabilizačný prvok s pevným výnosom. Vďaka nízkej korelácii s akciovým trhom znižujú celkovú volatilitu portfólia v obdobiach, keď akcie prechádzajú korekciou alebo stagnáciou. Na druhej strane stoja akcie, ktoré dávajú investorom potenciál dlhodobého rastu.
Pre väčšinu investorov je preto najlepšou cestou rozložiť kapitál medzi viacero tried aktív a vytvoriť si tak vyvážené portfólio, ktoré dokáže prinášať zisk v akomkoľvek trhovom prostredí.
Ak chcete svoje portfólio doplniť o stabilnú a predvídateľnú možnosť, ktorá prináša výnos bez výkyvov na finančných trhoch, vyskúšajte mimoburzové investovanie do spotrebiteľského financovania v Zinc Euro.